序論：寫作是一種深度的自我表達。它要求我們深入探索自己的思想和情感，挖掘那些隱藏在內心深處的真相，好投稿為您帶來了七篇項目投資風險評估范文，愿它們成為您寫作過程中的靈感催化劑，助力您的創作。

篇(1)

大型設備的租賃是指使用于海上的生產施工設備，如大型船只、大型吊機，象這樣的設備，一般勘察單位多不擁有這樣的設備，多采用租賃形式從市場上租用，費用多以天日來計算價格，成本較高，所以在租用該類設備時，一定要注意發揮效率，時間工序上一定要合理安排和使用，尤其注意發揮其最大使用效率，杜絕其閑置和浪費。同時使用該類設備時一定要注意關注氣象氣候，要避開災害性氣候和多發的突發性氣候的影響，如臺風、汛期或雷暴，其影響周期較長，對生產成本有較大的控制作用。

2項目投資風險分析方法

2．1盈虧平衡分析法一般用于項目完工后，以2002年修定本的工程勘察設計收費標準計算出的總價的50%作為利潤為零時的產值收入，其與該項目的總費用支出的比例作為盈虧平衡點，測算項目的生產負荷狀況，分析項目適應市場變化的能力，度量項目的抗風險的能力。項目的盈虧平衡點越低，說明項目適應市場的能力越強，抗風險的能力越大，虧損的風險就越小。應用盈虧平衡點可以進一步計算建設項目的經營安全率，以判斷建設項目的經營安全性。項目的經營安全率越大，表明該項目的經營安全程度越大，風險越小，通常當項目的經營安全率大于25%時，則項目的經營狀況比較安全。

2．2敏感性分析法敏感性分析是預測和分析項目不確定變量因素發生變動時，而導致項目經濟評價指標發生變動的靈敏程度，從中找出敏感因素，并確定其影響程度與影響的正負方向，進而制定控制負影響敏感因素的對策，確保項目經濟評價與決策的總體安全性。通常把引起強敏感性的不確定性因素稱為“敏感因素”，如敏感因素對項目經濟評價指標產生負強敏感性，那么將會給項目帶來較大的風險。敏感性分析步驟一般如下：1）確定敏感性分析的經濟指標；2）選取不確定變量因素，設定變量因素的變化幅度和范圍；3）計算不確定因素的變動對分析指標的影響程度；4）找出敏感因素；5）綜合分析決定項目方案的取舍。

2．3概率分析法概率分析是利用概率理論定量地研究不確定性因素的隨機變動對項目經濟效益的影響，以判定項目方案可能發生風險程度的一種不確定性分析方法。不確定因素本身是具有概率分布的隨機變量，它們是隨機函數。概率分析的具體方法是確定影響項目方案經濟效果的每一關鍵變量的可能變化范圍和在此變化范圍內變量的每一個可能值出現的概率，然后通過期望值計算，得出定量分析的結果，優選出最佳項目方案或通過模擬試驗測算項目方案經濟效益指標的概率分布，說明項目方案各種獲利水平發生的可能性大小，為決策提供科學依據。

3海上勘察投資風險對策

3．1減少影響的不確定因素首先要做好項目施前的各項調查準備工作,如施工工藝、采用施工設備，投入人員等技術力量，準備租賃的設備數量，調查市場價位，預期施工的時間、周期及施工季節。要盡量避開如材料、租賃設備價格高峰的時段，避開影響施工效率的高溫季節，避開影響工期的災害性氣候的季節，如汛期、臺風、多霧、多雷雨和大潮汛季節，做好不確定因素的調查與預測工作，確保項目方案相關因素的變動幅度不超過預測值。還有要注意施工質量，施工質量影響產品的交付，因施工質量問題而影響勘察成果的不合格被業主拒收而重新返工，對單位來說造成資金成本消耗過大，更重要的是影響單位聲譽和形象。

3．2提高項目經營安全性海上勘察、水深流急，水文條件復雜，存在較大的安全隱患，安全管理是管理者的最重要的一項內容，安全出效益，管理者要建立崗位責任制，明確崗位安全責任。建立現場安全生產獎罰制度，將安全生產同生產人員的切身利益掛鉤，推動勘察人員注意安全主觀能動性，主動遵章守紀，變要我安全為我要安全的自覺安全意識。熟悉該項目的安全隱患和主要危險源，防患于未燃，隱患險于明火，責任重于泰山。所以關注天氣霧天變化、關注航道來往船只，關注臺風線路，管理者要對每一位施工人員灌輸安全意識。實行“安全技術交底”制度，突出安全防范的重點，提醒重視，加強現場安全檢查督促力度，確保安全。還要有應急預案，經常演習和操練。做到人人講安全要安全、目標明確。

3．3控制敏感因素的變動幅度要找準找全敏感因素，事先充分估計其變動幅度，并作好主動控制措施準備，安排好實施計劃，嚴格控制其變動幅度，海上勘察的主要敏感因素有勘察工作量、項目工期、參加主要技術人員數量，投入設備數量，租用水上施工船只，租賃的其它大型設備和辦公場所。它們涉及投資費用，其費用組成包括主要的生產成本，如施工人員的工資、現場材料費（包裝、運輸費）、租船費、鉆探及取樣費用、測量定位費用、現場物探費用、現場各種試驗測試檢測費用和技術管理費用。這些敏感因素的費用控制要在可控和可接受范圍，否則項目則有投資失控的風險。

3．4多方案優選風險較小方案對一個項目，依據投標書中的工作量、工期要求及承諾投入的人力物力，要盡可能制定多種有效方案，方案制定要科學合理，考慮多種不確定因素，科學論證，因地制宜，方案要經濟適用，認真作好投資風險分析，從中優選出風險最小的項目方案，同時還要考慮特殊條件和風險下的應急方案，確保項目實施萬無一失。

4小結

篇(2)

民營企業是我國國民經濟中的重要組成部分，其在我國社會發展中的貢獻率也越來越大，這就意味著我國經濟支持民營企業的發展，民營企業和國有企業都是我國經濟的發展支柱。民營企業的投資風險管理決定了企業命運，如何將有限的資源投向回報率最高的項目一直是現代民營企業發展的核心內容。目前，我國民營企業的管理水平較前十年有了較大的發展，這正是由于我國經濟和社會共同的結果，促進了民營企業的向前發展。同時，我國國內部分民營企業樹立了良好的企業形象，招攬了大批具有高層次和高水平的管理人才，這就使民營企業投資管理水平有了較大的提升。然而，就我國整體民營企業投資管理分析，部分民營企業投資管理水平扔有待提高，存在部分企業缺乏有效的投資管理體制，無法正確引導企業的發展方向，就嚴重阻礙了民營企業未來發展。

二、民營企業投資風險成因分析

（一）企業內部運行因素具體包括：（1）投資決策缺乏科學性。民營企業往往具備典型的家族管理模式，同時，部分民營企業高層領導文化層次偏低，這就使得企業存在投資制度不完善的問題，不能采取科學的投資決策方法，在決策中缺乏正確的輔助機制，主觀性強，投資慣性強等問題，這就使企業投資回報率達不到要求，甚至直接導致企業陷入困境。（2）投資項目管理不合理。民營企業的法人治理結構不完善，在實施項目投資決策中，缺乏正規的內部控制機構，不能針對項目實施專有的管理。具體表現在：第一，企業高層領導和管理者專業能力不足，缺乏專業能力人員的參與，所制定的投資項目計劃較難達到科學化和標準化；第二，投資項目前期準備工作不足，不能進行規范化的可行性研究，投資項目在市場運行中與預測相差較大；第三，項目監管不力，項目開展出現風險缺乏有效的引導措施，往往導致投資風險的進一步惡化，最終造成投資項目的失敗。（3）財務管理不規范。企業內部財務關系混亂是較多民營企業財務管理的特點，這就直接導致企業出現財務風險。同時，企業在資金管理、利益分配和現金使用方面均可能存在漏洞，這些問題均可能直接造成企業投資決策失誤、資金分配不合理和產生負債危機，造成企業的資源流失嚴重，盈利水平降低。

（二）企業外部發展環境具體內容包括：（1）經濟社會發展環境。民企企業發展受到外部環境更加敏感，國內政府發展方針直接決定了企業的未來發展前景。我國政治體制對于國內企業也有著重要的影響，政治體制不完善容易直接引發經濟的畸形發展，對社會有著重要的危害。此外，隨著全球化經濟的深化，我國企業受到國際發展環境影響變大，像金融危機的爆發無疑會直接影響我國民營企業的發展。因此，政治體制和經濟體制是影響民營企業外部風險的重要因素。（2）投資產品銷售風險。民營企業發展環境的不確定性使其投資產品在市場銷售存在風險，其中，產品的銷售價格、銷量以及市場占有率影響因素較大，要想較為準確地預測產品銷售較為困難。可以看出，產品的銷售情況直接影響投資效益，是形成投資風險的影響因素之一。

三、民營企業投資風險管理內容分析

（一）民營企業投資風險識別根據投資風險形成的主要原因，可以將其劃分為：系統風險和非系統風險，具體內容包括：

（1）系統風險。系統分享主要是指民營企業在投資過程中受到外部環境的影響，導致投資收益的不確定性，引起該風險的因素較多，根據產生原因的具體性質可以劃分為：政治風險、法律風險、市場風險、不可抗力風險、宏觀經濟風險以及稅收風險等。

（2）非系統風險。非系統風險是指在特定的經營環境下，環境變化對項目資本價值產生的影響。非系統風險也就是民營企業自身財務活動和經營活動所產生的投資風險，屬于特有風險。根據企業的管理方式，非系統風險可劃分為：外部和內部管理。其中，外部管理可以劃分為：破產風險、履約風險以及變現風險；內部管理可以劃分為：籌資風險和經營風險。

（二）民營企業投資風險的分析與衡量經過投資風險的識別，民營企業就可以結合自身投資行為進行分析和衡量投資風險，判定投資行為可行性，具體內容包括：（1）經濟實力和承受能力。企業投資一般有回收期要求，這與企業經濟實力和承受能力有關，當投資超出企業的承受能力就很容易導致企業資金虧缺，不能正常運行。在衡量企業的經濟實力和承受能力中要充分考慮各種不確定因素，從而選擇符合企業規模的投資項目。（2）資本結構。民營企業在投資決策中要考慮投資規模，協調資本結構和企業資產，達到企業資金流動和盈利能力保持在一定額度。在分析投資盈利方面，要從籌資成本、投資時間和運營成本分析，充分把握投資對自身資本結構的影響。在分析投資風險，凈營運資本越多，流動資產與流動負債差額越大，企業資本就容易形成投資風險，影響企業的正常發展。（3）投資項目風險可控程度。投資風險的可控程度是決定項目決策的關鍵參考，可控程度的判定標準如下：第一，投資項目投產不能如期執行，或者投產不能實現盈利；第二，投資項目的盈利低于銀行存款利息；第三，投資項目盈利水平低于市場資金盈利水平；第四，項目投資收益低于投資成本。如果在投資決策中發現項目出現以上標準中的其中一條，就說明該項目投資風險不可控，不能執行該項目。

（三）民營企業投資風險評估方法投資風險評估通常是結合特定風險衡量結果，建立財務綜合評價指標或模型，從而對投資風險直接定量評估。其中，主要的評估方法包括概率統計方法。投資風險的不確定性實際上就是概率問題，采用數值統計和概率分布的方法就可以直接描述投資風險。其中，投資風險概率的計算公式為：p=■■，其中，N表示獨立相似的風險單位數，m表示在一定時期內遭受損失的單位數。投資風險分析過程中，就可以借助概率分布圖分析投資風險與經濟的關系。實際上，概率分布式也表示了資產損失平均水平及變異程度。在描述投資風險中，投資風險可以采用風險發生的概率和造成損失的程度來評定，具體描述為：R=f（P，D）其中，P表示風險發生的概率，D表示風險損失的嚴重程度。

四、民營企業投資風險控制策略

（一）企業內部建設為了降低投資風險，民營企業可以通過優化內部環境的措施，具體措施包括：（1）健全業務規范，制定內部控制機制。分析企業運營業務，根據各個業務引起投資風險的程度逐層劃分類別，并通過制定控制措施來控制各個層次的投資風險，為實現全方位的投資風險控制提供框架。同時，在投資機制方面，企業要將與投資有關的職務合理分配給各個業務部門，具體包括將資金管理權、融資決策權以及投資決策權，讓各個部門明確各自職責。（2）加強風險防范意識，調動員工參與風險防控。投資風險的控制需要依靠全企業所有員工的參與，加強員工的投資風險防范意識，在工作過程中防微杜漸，培養員工在工作中判斷能力，能夠及時分析和衡量風險，實現企業全員化的風險防控局面。（3）專業知識培訓，拓展員工知識面。投資風險涉及較為專業的知識，通過展開專業培訓能夠讓員工理解投資風險含義，從而更好地配置資金，降低投資風險。

（二）投資風險評估投資風險評估是民營企業基于現實考慮的風險控制策略，是針對投資決策做出的指導工作。在投資風險評估中要注重引用科學的決策方法，并充分發揮企業內部的信息共享機制的作用，讓企業內部形成投資風險評估的氛圍，明確各自工作職責。投資風險評估主要內容包括：（1）構建投資模型。為了選擇風險低的投資項目，就需要依靠項目的實施指標構建投資模型，其中，可以應用投資報酬率、投資回收期和每年現金流入額作為模型影響因素，通過實物期權分析方法評估項目，為選擇最優投資項目和評估風險提供參考。（2）安全性評估。民營企業進行投資風險評估就是為了計算投資對企業的影響，保證投資不會對企業產生資金危機。其中，預期盈利通過期望利潤表示，風險度通過利潤方差表示，在以計算出的風險度選擇折算率或者貼現率，最終求出凈現值，當計算出的結果符合安全性評估要求方可實施。（3）投資止損點。為了明確企業的承受能力，就需要結合公司具體情況建立安全警戒標準，判斷投資項目是否符合標準要求。根據企業自身的能力，采用風險值模型評估風險，確定止損點。

（三）投資項目決策為了保持企業投資的回報率，就需要針對擬投資項目進行論證，證實該項目對企業的發展影響。在論證投資方案過程中，民營企業要突破傳統運行體制，大范圍地收集相關信息，從國家政府方針、地區政策、市場反應和公司自身生產能力等方面，構建出完善的投資項目決策體系，針對投資產品的做好市場驗算。同時，針對不同的投資項目要采取不同的決策方法，短期投資要注重受托方的誠信度和資信程度，長期投資要注重分析能夠引發投資風險的關鍵因素。此外，在投資項目決策中，必須開展財務論證，分析企業財務信息和投資決策是否吻合，將企業的投資風險降到最低程度。

（四）多元化投資結構多元化投資結構是民營企業在決策投資項目中采取多種業務搭配的方式，能夠有效地降低投資風險。在實施多元化投資政策中，最重要的就是根據企業發展情況分配不同的投資比例，讓各個業務對企業發展貢獻率達到最高。同時，針對多元化的投資結構要采取優化的方式，使企業經營能夠獲取最優的發展模式。此外，多元化投資結構應充分考慮投資潛質，不能因為某些項目短期回饋少而放棄，從而使民營企業保持持續的發展實力。

（五）投資實施風險控制項目投資實施過程中需要緊密的監督執行效果，根據需求做出及時的調整，才能防止出現投資項目失敗，具體工作包括：第一，制定完善的資金計劃，根據項目進度設置相應的投資進度和融資方式，從而控制項目資金情況；第二，監控項目投資進度，按照設定的投資進度指標來檢查項目進展；第三，財務評價資產和資金使用效率情況，其中，主要結合項目節點來分析資金使用效率，通過剩余收益、資本保值增值率、總資產利潤率來評價分析資產使用效率。

（六）投資風險預警系統民營企業在具備了一般的投資風險評估能力就需要構建預警系統，針對自身企業構建專門的投資風險預警機制。按照投資實施過程，結合現代信息技術，將各個過程和各個層次的風險分析方法融入到信息系統中，形成自動化和智能化的評估系統，不僅能夠預測出風險危害程度，還能給出風險引發原因，保證企業投資風險最低化，實現企業資金穩定和高效的流動。

（七）財務策略民營企業在完成投資風險預測和分析，直接采用財務策略就能達到控制風險的目的，具體策略包括：第一，風險接受策略，通過構建投資風險基金，充分考慮到正常投資項目風險對企業的影響，采用資金保險庫存來處理風險帶來的經濟損失；第二，風險回避策略，在明確投資風險對企業的影響較大時，就需要采用回避策略，選擇風險更小的投資項目；第三，風險分散策略，根據投資項目的具體特點，選擇互補的投資項目，避免單一投資對企業損失不可扭轉影響的產生；第四，風險轉移策略，民營企業可以與保險公司、專門結構合作，并采用契約形式轉移投資風險，必要時通過其他方式經濟聯合橫向轉移封信啊，將投資風險對企業自身損害降到最低。

參考文獻：

［1］唐晶：《淺談企業投資的風險及其對策》，《現代商業》2009

年第8期。

［2］邢菊娥：《中小企業投資管理問題研究》，《中外企業家》2009年第3期。

［3］唐美榮：《我國中小企業的投資問題研究》，《企業技術開發》2008年第2期。

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【關鍵詞】金融投資體系 風險問題 措施

一、前言

近年來，我國金融投資體系快速發展，金融風險投資機構數量不斷增多，但是依然存在許多風險問題，如政府信用風險、企業違約風險以及家庭違約風險等，上述風險問題制約了我國金融投資體系的發展，亟待采取有效的措施規避上述風險。因此，文章針對金融投資體系風險問題以及控制措施的研究具有非常重要的現實意義。

二、金融投資體系存在的風險問題

（一）政府可能承擔信用風險

近年來，我國社會主義市場經濟快速發展和不斷完善，人們的生活水平顯著提高。我國始終堅持以人文本、依法治國的理念，政府堅持走可持續發展、和平發展道路，并且在國際上與眾多國家保持友好的合作關系，在國際上的地位不斷提高，我國金融投資體系既受到國內環境的影響，同時也受國際環境的影響，市場環境呈復雜化、多元化方向發展，我國上缺乏對市場經濟風險辨識和控制的經驗，政府對于經濟改革的措施并不能貫徹和落實到所有地區與角落，導致政府承擔一定的信用風險。

（二）企業可能承擔違約風險

在社會主義市場經濟體制下，不僅需要市場的自身調節，還需要科學、有效的地市監督和管理，以此充分發揮有益的市場調節作用，嚴厲打擊經濟犯罪行為。但是，我國市場經濟還存在管理方式落后、管理能力欠缺等問題，企業投資者道德敗壞、利益熏心，會做一些違反市場經濟發展規則的事，上述行為會給企業帶來發展風險與投資風險，不僅影響企業的發展，還影響整個市場的發展，威脅企業的投資鏈，導致企業承擔一定的違約風險。

（三）家庭可能承擔違約風險

近年來，人們的生活水平不斷提高，許多家庭逐漸開始關注金融市場和投資，由于家庭金融力量有限，因此其承擔金融風險的能力也非常有限，如果市場出現金融風險，許多家庭無力承擔投資風險，將會產生家庭違約風險，再轉移給金融市場。對此，投資企業想要規避家庭違約風險，應該對家庭的信用狀況、存款狀況等進行全面調查。

三、規避金融投資風險的有效措施

（一）加強金融投資風險評估

金融投資風險評估是投資者做出投資決定的重要參考，在投資之前進行金融投資風險評估顯得尤為重要。投資者在投資之前進行有效的風險評估，能夠及時發現存在的風險，并采取有效的措施進行處理，能夠幫助投資者規避投資過程中可能遇到的風險問題，盡可能的降低投資損失。但是，金融投資風險并不是一成不變的，因此在評估金融投資風險時，應該對金融市場環境進行全面分析，這樣能夠全面掌握金融市場變化狀況，充分發揮金融評估作用，幫助企業規避金融投資風險。此外，金融投資風險評估能夠為優化配置利益與風險提供可靠的參考，金融投資再給企業帶來利益的同時承擔著巨大的風險。因此，為了獲得最大的投資利益，投資者應該對金融投資風險進行評估，并針對投資過程中存在的風險采取有效的措施進行處理，盡可能的降低金融投資風險，實現收益和風險的最佳配比，進而獲得最大的收益。

（二）加強金融投資風險預防

許多企業并沒有設置信息采集部門，投資者在做出投資決定之前，并沒有對金融市場、投資項目進行科學、有效的分析和判斷，不能發現投資項目存在的風險，存在較大的投資風險。因此，國內企業應該設置專門的信息采集部門，對于家庭或者沒有條件設置信息采集部門的單位，可以通過中介機構，幫助其分析投資過程中可能存在的風險，專業中介機構商業計劃中精確的數字，比華而不實的理念更具有說服力，對于存在的金融風險采取針對性的預防措施進行處理，以此降低金融投資風險。

（三）對于金融投資中的風險，采取針對性措施進行控制

金融市場的不同商品具有不同的屬性與種類，因此存在的金融風險也不盡相同，并且相同風險類型采取的措施也存在差異。因此，應該將金融投資風險進行分類，對于不同的風險類型采取針對性的措施進行處理，這樣能夠盡可能的降低風險造成的損失。具體做法表現為：在投資之前，投資者應該針對投資過程中可能存在的風險進行評估、預測，由專業的風險投資人員根據投資者的實際狀況，制定適合投資者的風險控制措施，具體問題具體分析，并采取針對性的措施進行處理。

（四）創建科學的市場層次體系

金融市場是一個完整的體系，但是我國金融市場層次不分明，金融資源配置不合理。因此，應該創建運行安全、互通互聯、透明高效的多層次金融市場，降低金融市場風險，為更多企業、家庭提供平等的金融投資機會，增加金融市場的流動性，創建發達、完善的貨幣市場、風險資本市場以及融資市場，為企業和家庭投資提供方便。

（五）培養一批金融風險投資人才

目前，我國風險投資人才緊缺，這是導致金融投資體系存在風險問題的主要原因之一。因此，為了改變這一現狀，我國應該加快風險投資人才培養，通過業績評價風險投資家的能力，培養一批金融風險投資人才，為企業、家庭等有風險投資意向的單位提供可靠、有效的金融投資服務。

（六）加強投資者教育

投資者是金融投資的決策者，如果其缺乏風險意識和承擔風險的能力，不僅會影響投資效益，還會出現違反市場規范的行為。因此，應該加強投資者教育，進一步了解市場狀況，提高風險意識，分析專業投資咨詢機構提供的信息，評估投資風險，并針對存在的風險采取相應的措施進行處理。

四、結束語

總而言之，我國尚未創建完善的金融投資體系，金融投資過程中存在風險問題，制約我國金融投資市場的發展和完善。因此，所有投資者在金融投資過程中遇到的風險問題時，應該全面的分析和評估風險，并采取科學、合理、有效的措施進行處理，以此降低投資風險造成的損失，進而提高金融投資效益。

參考文獻：

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關鍵詞： 風險管理實質 機會風險 風險應對 專項評估

隨著企業全面風險管理工作的深入開展，如何正確理解風險管理實質內涵、準確描述風險、評估風險、風險管理真正落實到企業業務管理中、提升風險管理價值等成為工作中面臨的難題，現將風險管理深化工作中的問題及解決辦法初探與同行共飧。

一、風險管理實質內涵理解問題。談到風險，大家往往首先想到威脅、損失，更多關注事件的負面影響，如一提到某個具體項目中可能存在某些風險，通常會出現以下情況：一是強化風險，為規避風險失去項目發展機會；二是忽略風險，可能導致一些好的項目因忽視風險面臨實際經營困境；三是認為風險雖然客觀存在，但有風險也有機會，在合理分析防范控制風險的情況下抓住發展機遇。其實風險管理的核心理念和實質有兩個方面的含義：一是在合理分析風險的基礎上前瞻性的判斷未來發展方向，進行戰略轉型，從而創造性的抓住未來發展機遇，二是在具體項目決策和經營過程中，識別風險的目的是為了更好的提前管理與化解風險，管住那些可能導致目標不能實現的因素，使項目決策更完善和后續經營更穩健。只有正確理解風險管理實質，才能促使大家積極主動利用風險和提前管理風險。

二、風險定義和描述與企業管理實踐結合問題。在風險管理體系建設初期，大多數企業風險管理工作由企業外聘的管理咨詢機構完成，這些咨詢機構對風險的定義和描述大多是參照行業性標準進行統一的描述，如戰略規劃風險的描述是企業戰略的制定缺乏科學性、創造性、全面性，從而導致戰略規劃不具有前瞻性或者過于激進、不切實際；企業沒有將整體戰略進行恰當的分解，企業業務流程的目標及績效衡量方法與企業整體業務目標及戰略不一致，從而導致戰略無法落實到企業經營的具體業務模塊中，戰略最終無法實現。這對一個新成立的企業可能是比較合適的描述，但對已經正常運營多年的企業已經不太適應。針對這個問題我們也與咨詢顧問進行交流，是站在企業管理現狀的基礎上描述風險還是站在一個零起點的基礎上描述（無任何控制的基礎上）更加合理，尚無一個明確的說法。我們認為風險管理首先是滿足企業管理的需要，企業在創業階段可能經驗不足，相關的管理制度和控制措施不夠完善，可以參照行業性標準定義和描述，較為成熟的企業應該立足于企業管理實際描述風險，包括危險和潛在機遇，為準確的風險評估打下基礎。

三、風險分類細化問題。在全面風險管理工作開展的初期，風險評估一般進行大類風險評估，如人力資源風險，投資風險，安健環風險，大類風險中包括的內容很多，如人力資源風險包括了人才儲備、招聘、培訓、退出等很多內容，其中任何一項子業務高風險就將整個大類業務評估為高風險，個別低風險的子業務也納入高風險業務管理中，可能導致兩個問題：一是將低風險子業務納入高風險業務管理，過度管理，浪費資源；二是風險應對措施與具體子風險管控對接不明確，責任人也有可能不明確，影響風險管控措施的有效性和管理效率。為提高風險管控措施有效性和管理效率，從企業管理實踐出發，風險分類應該盡量細化到與企業業務管理細化深度一致，識別具體業務的風險和制定有效的風險管控措施，應對大類風險進行更詳細和具體的分類。如我集團在2012年度風險評估時就將原有的 35個風險細分為65個，如安健環風險細分為安全生產、環境保護、職業健康風險等，經評估安健環風險中的安全生產風險和環境保護風險是本年度要重點管控的高風險；投資風險分為國內投資風險和海外投資風險，國內投資業務因經驗豐富，管理制度較完善，經評估，國內投資風險明顯低于海外投資風險，海外投資風險是高風險領域，國內投資不一定是高風險業務，企業應在海外投資領域配置更多資源建立相關的制度和流程加強風險管理。

四、風險評估結果合理性問題。目前風險評估一般沒有進行固有風險和剩余風險分類，風險評估實際是固有風險和剩余風險的混合，對同一風險評估高低程度存在較大差異，評估差異一般與評估人員對風險管控情況了解程度差異呈

相關，影響風險量化評估的準確性。從企業實踐看，風險評估人員考慮現有控制，打分偏低，有些人員不考慮現有控制，打分偏高，導致綜合評估結果不準確。如何保障風險量化評估結果更合理呢？我們認為在進行風險評估時，分別對相關業務的固有風險和剩余風險分別評估，對固有風險高低有更明確的理解，對風險相關的現有控制是否有效、到位也有更準確的評價，對固有風險和剩余風險的量化評估更準確。下圖1為某企業的11大風險分布情況，從圖中可以看出盡管該企業的固有風險較高，但剩余風險普遍較低，說明現有管控措施有效，措施執行也比較到位。

五、重大風險確定問題。風險評估打分和排序是管理層確定重大風險的參考依據，當完成固有風險和剩余風險評估時，是選擇固有風險排序較高的風險還是選擇固有風險和剩余風險排序都較高的風險進行重點管控？在工作中我們發現有些受外部不可控因素影響較大的業務固有風險很高，相應的剩余風險也較高，企業可控的措施較少。所以，我們認為企業對受不可控因素影響的高風險業務領域要持續關注，在風險持續放大時，考慮調整發展戰略；對固有風險高且企業內部可以管控但管控不到位的高剩余風險確定為重大風險，進行重點管控。

六、機會風險辨識問題。目前風險管理中，較多的是識別純粹風險并采取相應的風險管理策略和措施，機會風險識別常常被忽略。風險管理是減少損失，間接增加價值，發現風險機會是創造價值，因此，機會風險識別和有效利用應該是風險管理重要組成部分。比如高能耗和污染的汽車面臨發展風險，那么從中發掘低能耗和環保汽車就可能是發展機遇和發展方向，類似的道理就是在風險中找到發展機遇是風險管理更積極一面，因此，應該加強風險管理中主動的發展機會辨識，提升風險管理價值。我集團2013年度風險評估中探索開展風險機會辨識，認為在海外投資、分布式能源、環境保護產業發展等領域中既有風險也存在發展機遇，企業應穩妥把握機會，進一步提升公司價值。

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關鍵詞：金融投資 風險評估技術 應用分析

一、前言

近幾年來，隨著社會經濟及市場體制的迅速發展，越來越多的企業在本企業的經濟的發展中，都把一定資金投入到了金融投資中。但金融投資存在較多風險，風險較嚴重時，企業的正常運營及經濟效益就會受到比較嚴重的負面影響，因此，許多企業在進行投資決策的過程中，已越多越多重視對金融投資的風險進行評估，于是本文主要就金融投資風險評估技術及應用進行相應分析。

二、金融風險概述

（一）金融風險的含義

金融風險指的是和金融方面有關的風險，如金融的市場風險、機構風險、產品風險等，按照正常的金融理論，如果某家金融機構出現風險，那么其所產生后果的嚴重程度通常會比此金融機構自身所受到的影響還要嚴重。在金融交易活動中，出現金融風險后，金融機構內部的整體體系都會受到比較嚴重的負面影響，此外，情況更嚴重時，還會導致金融結構中的相關體系無法正常運行，倘若所出現的是系統性的金融風險，那么整個金融機構及體系的正常運轉都會出現失靈現象，從而就很可能會使整個社會的經濟秩序都出現比較嚴重的混亂現象，進而還可能會導致政治出現一定危機。

（二）金融風險的種類

根據相關研究可知，金融風險主要分為以下三類：財政和金融方面的風險被放大、結構的失衡使得風險集中以及股票投資過程中的風險。其中，財政和金融方面的風險被放大又可分為以下方面：“拉美化”風險；人民幣匯率機制出現損失；房地產中的風險無法被忽視；資本化管理制度方面的有效性較薄弱；利率風險日益明顯；機制轉化過程的風險日益突出。結合風險所涉及到的領域及范圍，可把金融投資風險分成以下兩種情況：一是整體性風險，二是非整體性風險。整體性風險指的是在某一個投資操作中心中，每位投資者所面臨的風險都是一樣的，且都無法對其進行有效回避。如在股票市場中，對于股票價格所引起的浮動影響及國家宏觀的經濟政策所造成的影響等，這些風險都是無法解除，也無法對其進行有效規避的，因此，每個企業都需對這些風險作相應承擔。非整體性的風險指的是某一個投資種類中，因利益的收支情況而引發的影響。如倘若某一家企業出現訴訟現象或內部工作人員沒有按照常規的管理方法進行操作或投資操作失誤等，都可能會導致該公司的的股價出現較大幅度的下降現象。這是一種能夠把風險進行分散操作的投資行為，其只會給企業自身的投資帶來風險，而不會對其他企業的投資帶來影響，

三、金融投資的風險評估技術及應用探究

（一）VaR方法

VaR是Value at Risk的英文縮寫，其意思是“在線價值”，指的是在金融市場在正常情況的的波動下，某一家金融資產或金融證券組合所形成有可能會導致的最大損失值，其表達公式為：

上述公式中，Prob指的是資產價值所產生的損失比可能損失上限中的概率大；ΔP指的是在指定的有效期限內，某金融方面的資產在Δt 中所導致的價值損失金額；α指的是確定的置信水平，VaR指的是在確定的置信水平α下的在險價值，即有可能會導致的損失上限。在此公式中，對VaR的定義而言，持有期和置信水平的參數都有著非常重要的意義。置信水平和VaR通常呈正比例關系，當置信水平的持有期有所變長或出現一定提高時，VaR就會有所增加，因此，使用此方法對金融投資風險進行評估時，必須采取有效措施對參數進行正常選擇。

（二）β系數衡量法

對整體性的風險進行評估或衡量的過程中，通常使用β系數對相關方面進行操作，可把β系數衡量法的內容定義為：使用簡單的方法把某個資產收益中整體收益的實際情況和市場中相關方面所存在的比較具體的關系進行準確描述。使用其所反映的內容對市場中的某些組合關系進行分析的同時，也是對某種特殊風險所進行的絕對性評價，其表達為：

把上式進行化簡，可得到β1=COV（Ri，RM）/O2M=piM（oi/OM），為了使此公式的計算方法更加簡單方便，可對相關方面進行合理調節，調節后的公式為：

（三）均值――方差衡量法

在金融投資中，通常是無法對風險的大小及相關因素進行有效確定的，但是可采取一定措施從損失中的相關偏差（即風險的度數）對其有一個大概的掌握與了解。對風險進行測量的過程中，可通過變異系數或標準與方差的方式等多種數學公式及指標對其作有效確定。

X是一個隨機變量，在具體操作中，可借助某一種金融工具所投資的實際效益E（x）對變量隨機所完成的期望值進行了解，也就是說可把作為該組數據的方差，即

方差的算術平方根代表標準差，標準差是對平均值及測量值的離散程度的大小和范圍進行衡量與評價后所得出的數值，如果標準差的數值較大，那么各組數據間的關系也會出現較明顯的分散現象，此時，表明損失的波動幅度情況有較明顯的變化，因此，損失的概率及總金額也會較大。當平均數處在相等的情況時，綜合考慮多方面因素后，可使用標準差對相關數據進行直接的對比操作，而當兩組中所分布的數據間出現比較大的差異時，需對離散程度進行分析時，則可通過變異系數進行相關的具有一定對比性的操作。

變異系數是標準差與期望值間的比，通常情況下，變異系數和偏差是成正比例關系的，當變異系數較小時，所呈現的偏差通常不會太明顯，因此，此時通常不會出現比較嚴重的金融風險。反之，如果變異系數較大，那么偏差也會較大，從而就出現重大風險的可能性也會更大。倘若企業想通過證券組合等投資工作來使風險得到一定分散，那么此時對投資風險起到一定投資作用的則是證券中各個協方差間的大小關系。協方差無法通過證券間的排列組合以分散化的方式對投資風險進行分析和處理，其主要用于對整體性的投資風險進行衡量與評估，換一個角度來說，即。此外，還可通過相關系數間的關系來表示證券間的收益及相關方面的互動情況。

四、金融投資的風險評估技術中的常見問題及解決措施

（一）金融投資的風險評估技術中的常見問題

1、多個指標中沒有一定的統一性，且沒有較強的可比性

以高低順序方法對類型不同資產投資的風險情況進行比較分析時，如果使用方差衡量法與β系數方法，那么分析所得到結果通常會容易出現背離等情況。

2、對風險進行分析時，無法對其程度進行精細描述

現階段，使用金融投資的風險評估技術對金融風險的具體情況進行分析時，還無法對其程度進行比較精確的描述，所分析出來的結果和實際情況還有一定差距，此外對風險側面相關情況的反映也比較少。因此，每個投資人員所得到的風險程度及信息的相關情況也會有所不同，此時，金融投資風險評估技術還無法通過多個側面為投資人員的利益提供一定保障。

3、事后的風險無法對事前進行準確表示

使用均值――方差衡量法、β系數方法對金融投資風險進行評估時，計算過程中所使用的數據及信息資料基本都是歷史中的數據信息，因此，所計算出來的結果及最后分析都是對資產在歷史中的某一時間段所可能出現的損失情況。此外，使用VaR方法對金融投資風險進行評估時，所得出的結果在金融投資市場實際情況的應用中通常都會失效。

（二）金融投資的風險評估技術中常見問題的解決方法

1、使用壓力及后驗方法對VaR 的計算模型進行測試

使用VaR方法對金融投資的風險情況進行計算與分析時，此應用過程中通常會含有較多的假設性條件，從而就會容易導致金融風險的評估過程及結果存在一定缺陷，但VaR方法是一種可在事前對金融風險進行估算的方法，其表達方式也比較簡單，此外，此方法還能對風險的計量標準進行科學、合理而有效的統一。因此，為了使VaR 方法在金融投資的風險評估的應用中具有更明顯的效果，于是，可通過壓力及后驗方法對VaR方法的計算模型進行有效測試。壓力測試主要是通過情景模式方法對相關情況進行分析，其主要是假設多種不利于金融投資的市場環境，然后在資產或資產組合的相關背景下對它們所可能會出現的風險情況進行有效計算，此外，其還會采取相應措施對有可能出現的變化價值進行比較合理的估計。后驗測試主要使用正態性方法對VaR模型進行檢驗，現階段，其常用的檢驗方法主要是峰度、偏度檢驗以及Kolmogorov Smirnov等。

2、把定量分析法和定性分析法進行結合使用

對金融投資風險進行計算及評估時，通常都需使用多種類型的模型對風險的大小或程度進行定量分析，因此，在實際分析中，可采取風險圖評價法、管理評分法以及風險度評價法等科學方法把定性分析中所計算及評估出來的風險進行合理結合。其中，風險圖評價法主要是根據風險的出現的可能性與嚴重性進行繪制，相關研究及實踐表明，對于風險的識別而言，此方法的實用性和上述中的其他兩種方法相比，具有比較明顯的優勢。

五、金融投資風險評估的意義與作用

（一）風險管理中的重要內容

在現代化企業中，金融投資風險評估是一項非常重要的技術，其是企業風險管理中的重要組成部分，此外，其還能在很大程度上使企業風險得到一定控制。近幾年來，隨著社會經濟及全球經濟的迅速發展，許多企業的發展都因經營過程中所遇到的風險問題而受到了阻礙，因此，為了促進企業的發展，必須對采取有效措施對風險進行一定了解。

（二）可把之用于對審計及監管進行操作管理

隨著科學技術的不斷發展，金融投資工具的種類也會有所增加，金融工具不同時，其操作方式也會有所差異，于是對風險的評估及預測能力也會不同。把金融投資風險評估技術應用中審計監督中，雖有一定難度，但是只要方法正確，審計及監督中的相關操作都會得到有效完成。

（三）可把之用于對投資業務員的業績進行評估

風險對每個金融投資者而言，都具有一定的震懾作用，因此，為了企業的經濟效益能夠得到一定保證，企業管理者應采取有效措施對企業內部負責金融投資的工作人員的工作進行比較明確的限制。如對于極可能會出現的過度投機操作等行為，可通過評估金融投資工具的風險來對相關的操作業績進行合理而有效的評估，從而可在一定程度上使企業所能承擔的金融投資風險控制一定范圍內。

六、結束語

風險衡量和風險評價是企業在金融投資過程對風險進行預測的重要手段，在具體的操作過程中，通常會同時使用這兩個手段進行相關操作，因此，在這樣的情況下，通常會無法對風險評價與風險衡量的具體范疇及區域進行有效區分。目前，關于金融投資方面的風險評估理論及技術都較多，但在實現操作過程中，通常都會因數據方面的因素而存在較多的限制性，本文主要從金融投資的風險評估技術及應用、金融投資的風險評估技術中的常見問題及解決措施、金融投資風險評估的意義與作用等方面作了相關分析，以此為金融投資風險的評估與研究提供相應參考。

參考文獻：

篇(6)

在新時期下，經濟發展要求加大力度變革經濟體制，顯然也要創新和調整企業金融管理。當前企業融資方式與投資管理方式都需展開創新，進而提高企業經濟效益。金融投資作為企業獲取經濟利益主要方式，在社會經濟結構轉變的關鍵時期內，企業也越發重視起金融投資，怎樣才能做好金融投資工作，這是我國各大企業需要重點探討的課題。

1 當前加強企業金融投資管理的迫切性

1.1 有助于整合企業的金融結構

通常來講，加大力度管理企業金融投資項目是科學、有效的管理企業金融結構的重要手段，也是提高企業經濟效益的有效方式，根據當前我國各行業發展狀況來講，科學、合理的金融投資能夠讓各大企業獲取到更多的經濟回報，進而推動企業更好的發展。但結合我國各大企業在金融投資實際情況來講，存在很多問題，這些問題直接影響著金融投資管理是否有效，因此，各大企業應急需要解決這些問題，從根本上做好金融管理工作。

1.2 有助于優化企業管理制度

實際上，企業想要取得更好的發展，就必要在企業內部管理者行為和心理上重視企業管理工作，通過實施多種交流方式，進而提高自身企業管理能力，并同時能夠為加強企業經營效益奠定下堅實的基礎。企業內部制定出的規章制度都是在領導者決策上所進行的，因此企業領導者制定的決策問題與企業投資效益、管理狀況等方面有著很大的聯系，甚至還會讓企業承擔負債，所以企業內部管理者應通過展開形式多樣的學習渠道，進而提高管理者的風險意識。但實際情況表明，國內很少有企業能夠在金融管理中，開展多種樣式的學習途徑，管理者的風險意識也較低，導致國內企業金融管理工作普遍停滯不前。

1.3 有助于幫助企業獲得更多的經濟效益

在新形勢下，企業所開展的多項金融投資項目中，勢必會采用定期教育培訓方式來加強企業管理工作者的素質、素養，進而讓管理者在具體工作中能夠做出更加科學、準確的決策，最后讓企業獲取到豐厚的經濟效益，為企業的長遠發展奠定堅實的基礎。同時，各大企業要積極貫徹和落實各項內部管理規定，就必須要對內部工作環境進行改進和優化，進而為推進企業的可持續發展提供良好、健全的外部條件。營造出良好的外部條件還不夠，還需要創設出積極、向上的內部環境，讓廣大員工在良好的環境下進行工作，這樣員工才有更多的積極性主動參與到企業金融管理中，進而提高金融管理的有效性、科學性。

2 新時期背景下加強企業金融投資管理的對策

2.1 制定完善的企業金融投資管理制度

通常來講，在新時期下，企業金融投資管理工作包括五方面主要內容：第一，制定金融投資管理計劃；第二，分析和探討金融投資項目是否具有科學性、可行性；第三，構建起可行的投資組合；第四，有效修正投資組合；第五，評估投資經濟效益。對比這五方面投資管理工作內容，其金融投資計劃的制訂是最關鍵的。在一般狀況下，金融投資計劃在展開企業金融投資管理占有著重要的地位，金融投資計劃直接影響著投資行為是否有效、科學，但企業金融投資管理投資計劃在實際執行中，不可避免地存在著決策隱患，在決策中有一點錯誤的地方，很可能導致企業出現不可估量的經濟損失，甚至還有可能導致企業倒閉。所以，在新時期下，制訂企業金融投資管理計劃，必須要考慮到企業的整體性、科學性和系統性，將經濟利益最大化作為經營投資管理的主要目的，通過對市場風險進行科學的分析，進而加強金融投資管理的效益性和有效性，在最大程度上減少企業的風險。在競爭如此激烈的今天，企業想要站穩腳跟，勢必要讓管理做到與時俱進，尤其是金融管理，因此各大企業應充分意識到金融投資管理的重要性，充分發揮各種資源的作用，力圖做好金融投資管理工作。

2.2 加大力度建設金融投資管理人才隊伍

大家都知道，人力資源作為當代各行業都需獲取的發展條件，企業想要實現可持續發展，就必須要借助人力資源進行發展。通過建立起高素養、專業化的人才隊伍，以此來加強企業金融管理力度。因此，在新時期下，企業領導管理者應通過多種途徑來提高企業核心競爭力，并通過開展多項專業技能，進而提高企業內部工作人員的實際能力，切實加強企業領導工作者的決策能力，為企業金融融資指明方向。另外，人才作為企業發展的動力，強大的人才隊伍這對于企業發展來講是至關重要的，因此，企業應定期或者不定期對員工進行與金融投資管理有關的培訓，在培訓中提高員工對金融管理的意識，這樣才能做好金融投資管理工作。

2.3 規范企業預算編制工作

強化企業預算編制工作的執行效果，在不同程度上關系著企業其他項目是否能夠得到落實，因此為了能夠更好地進行企業內部金融投資管理，企業必須要高度重視預算編制工作。

一是，企業應明確掌握在預算編制工作中，財務主體所體現的作用。如：在展開銷售財務制定工作中，企業管理者應結合實際工作進度，再加上自身所負責的內容，對各部門各工作人員安排與其能力相符的財務管理工作，做到將具體權利落實到個人身上，這樣一旦出現事情，直接找相應負責人，從而避免權責不清的狀況。對于建筑類企業來講，貫徹和執行企業預算編制工作，其主要目的在于能夠全面發揮出企業管理職能的作用，加強各個部門共享數據信息力度，讓企業所有員工都能進行交流和溝通，促使企業內部金融投資管理能夠獲得更為科學、有效、準確的數據支持。

二是，通過展開有效、科學的預算編制方式，將各項企業預算編制工作落實到實處。通常來講，預算編制工作是一項長期的工程項目，具有較強的整體性、系統性，所涉及范圍較廣，企業想要在做出科學合理的預算編制，就不得不為預算管理工作留有更多的落實時間，但對于預算編制來講，最佳的預算編制方式莫過于“零基預算”，也就是所具有的獨特優勢是需要從零開始，根據企業內部運營狀況，做出科學有效的壓縮經費行為，以此來杜絕資源浪費現象。

2.4 定期展開金融投資項目的培訓

一是，隨著市場競爭形勢越發激烈，企業想要在競爭激烈的市場上占有一席之地，就必須要優化人才結構，拓寬企業復合型人才隊伍，同時企業還需結合內部產業結構形式，因地制宜地培養人才，培養出自身發展所需的專業型人才，這樣才能保證企業走得長遠。

二是，企業在提高金融投資管理工作者能力素養的基礎上，還需要保障企業內部人力數量，控制好企業新入職職工與離職職工的比例，同時還要協調好管理者與技術者的比例，最后能夠為拓展企業發展規模，而提供出穩定、牢固的人力資源條件。企業唯有具有穩定、專業強的人才隊伍，才能從根本上提高自身的核心競爭力。

此外，企業還應建立起完善的獎懲力度，對于表現好的員工，給予獎勵；對于表現差的員工，給予處罰，做到賞罰分明，這樣才能激發起員工工作的熱情，將更多的精力投入工作中。

2.5 加大力度評估潛藏風險

企業金融投資中，金融風險評估作為企業實施金融投資風險管理和控制主要手段，同時企業金融風險評估作為企業實施金融風險決策的主要依據，可以說金融風險評估的好壞影響著金融投資所獲取的經濟效益，科學、準確的金融投資風險評估，既能控制一些不好的金融投資要素，也能降低企業所面臨的金融風險。可見金融投資風險是動態變化的，因此，根據金融投資風險評估的變化，也需要實時更新。唯有準確評估外界潛藏的各種金融風險，企業才能更加及時、有效地規避金融投資風險，也能降低金融風險所帶來的損失。另外，根據金融投資風險進行評估，很大程度上也能夠為企業推行科學合理的風險配置提供依據。企業在評估金融投資風險過程中，其主要目的是為了獲取收益，但收益也必然會有風險，在很多情況下，隨著風險的加大，而收益也會隨之加大，在這個情況下，企業想要獲得金融投資收益，肯定會面臨著很大的金融投資風險。這就要求企業應加大力度評估金融投資風險，結合評估結果對金融投資中產生的經濟利益和風險進行有效配置，確保金融風險一直處于可控制范圍之內，進而有效確保各大企業金融收資效益。但應明確的是，只借助金融投資風險，對利益和風險配置進行評估顯然是很不科學的，企業還要進一步研究和分析金融產品的對應組合，結合風險和收益進行配置，再做出有助于企業可持續發展的組合，確保企業在金融投資過程中能夠充分利用自身的風險收益組合科學配置和規劃金融投資產品，并保證企業在面臨一些金融投資風險時，能夠制定出有效的控制措施，在最大限程上度降低經濟損失。

篇(7)

關鍵詞：風險投資；風險評估；大學生創業

我們一般認為“風險投資”起源于美國，一些風險投資者為了獲取高額回報，承擔較高的資本風險。風險投資具備高收益等特點，推動著我國資本市場體系的建立，但同時也兼具著高風險等特性。本文以高校學生創業公司及項目風險投資的風險評估方法研究作為基點，展開探討。目前，越來越多的高校畢業生面臨著就業困難問題，而受過高等教育的人群，視野已經難以局限于那些靠體力勞動來獲取報酬的低階級工作，于是大學生創業這一領域被越來越多的人所重視。而其過程所遇到的風險也可見一斑。此時，風險評估便成為了投資者選擇項目所需要解決的最大難題。

1.研究背景與意義

1.1研究背景

在當前國際形勢下，各個國家對大學生創業，也紛紛持有支持激勵的態度。在國內，有三種融資渠道可供選擇，分別為，商業融資、親情融資以及政府推動的創業融資。這樣多樣化的模式，就需要各個媒介能夠相互協調，共同促進，從而為我國的創業環境提供良好的氛圍，為我國的大學生創業做好基礎保障工作。

除國內之外，國外各國也紛紛表示了對大學生創業的積極態度。美國早在90年代時，就開始成立中小企業管理局，但并不局限于對大學生創業的融資支持，而是面向全國的中小型企業。美國是我國最大的資本主義國家，其商業體制也較為資本化，資金雄厚。為籌得創業的基礎資金，大學生開始著眼于風險投資這一大模塊。而美國的資金服務機構較為齊全，資金也較為充足，這就為大學生創業提供了良好的創業基礎，同時也緩解了國家的就業壓力，提高了人才的利用率。

1.2研究意義

雖然我國政府以及社會大環境對大學生創業持有積極態度，但是，畢竟大學生創業擁有著許多的不確定因素。盡管我國政策規定，大學生創業可以向銀行提交小面額貸款的申請，但是，并不是硬性規定。這就導致了很多大學生貸款失敗的事例出現，其原因大部分是，大學生本身剛成年走向社會，不具有一定的資產保證，而且創業公司初期，存在太多的不確定因素，其風險較大，對于銀行這種穩固安全的機構來講，并沒有太大的說服力。此時，就需要探究分析大學生創業案例，調查風險投資影響因素和風險預測評估，總結，從而為項目投資者提供更為簡便的借鑒。

2.研究分析

2.1理論分析

大學生創業面臨著重重阻礙，其首要問題是資金的籌措。大背景下，政府的政策雖做出相關的推動幫助，但銀行方面對此所提供的貸款卻并不是很樂觀。可供選擇的三種渠道可區分為自籌和外助，然而，除去極少家庭本身家底雄厚足夠支持創業者外，大部分創業者還是需要依靠風險投資的介入。這一項難點亟待解決。項目方向的選擇，是否切合創業者自身的條件，對企業融資和投資者也是極重要的一項指標。

2.2分析大學生創業群體

大學生創業若想更快、更有效的找到正確合適的出路，就應該立足于自身，從根本出發。首先要選擇好契合的項目，即自己專業所學的是最捷徑的選擇。調查數據顯示，60%的大學生更愿意選擇與自己專業相切合的創業方向，而其余大部分人會選擇信息服務業類的項目。但是，從年齡學歷上分析，大學生群體從心里到處事上都明顯還不夠成熟，不足以讓投資者給予大量的融資來助公司發展，這也是成為了大學生創業成功率較低的主要原因。

2.3分析創業公司運營模式

當前的創業形式大體可分為合伙創業和自主創業兩種，而根據數據調查顯示，合伙創業占絕大多數，而自主創業模式只屬于個別人群，即自身擁有雄厚財產，足夠支撐起企業的正常發展。根據數據匯總顯示，網絡計算機服務業方向的創業比例最高。傳統行業、科技創新、市場開發三方面所占比例相對比較均衡。而這些方面的發展，也需要大量技術人才的投入，此時，合伙創業也成為最好最適合的選擇。在如今的社會大潮下，團體合作互助已成為社會發展必要的趨勢。

綜上所述，創業公司及項目風險投資作為融資的新途徑促進著我國創業活動的發展，與此同時極大程度影響著高校學生風險投資的積極性；高校學生創業公司及項目風險投資所面臨的問題也遠遠超出了高校學生的想象。高校學生在創業過程中如何選擇出潛力大且投資回報較高的項目，如何正確的規避創業所帶來的投資風險以及能否正確的對風險投資項目進行科學合理評估，都是高校學生創業過程中無法規避的問題。全面科學合理的評估風險投資項目可以使得風險投資活動事半功倍，是風險投資的關鍵所在。本文經過查閱相關的科普文獻以及科學理論分析總結得出：風險投資者在進行風險投資時，必須深思熟慮，全面考慮風險投資可能遇到的問題以及如何正確處理和規避投資風險；同時，投資前正確建立科學合理風險投資評價體系，不斷完善創新風險評估體制，其重要性不容忽視。

結語

大學生創業融資問題，一直以來都是創業的最大問題。擁有創新的思路、吸引人眼球的項目，能夠讓投資者從中看到利益，從而自愿投資，實屬不易。本文提供的大學生創業項目的評估思路，會對創業者和投資者提供一定的支持。

參考文獻：

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